每經(jīng)記者｜葉峰    每經(jīng)編輯｜肖芮冬    

市場(chǎng)全天窄幅震蕩，三大指數(shù)小幅下跌。從板塊來(lái)看，光伏概念股午后爆發(fā)，超級(jí)水電概念股展開(kāi)反彈。下跌方面，AI應(yīng)用股集體調(diào)整。

  ETF上漲方面，建材、基建、光伏相關(guān)ETF漲約2%。

有券商表示，未來(lái)，隨著我國(guó)工程機(jī)械企業(yè)全球化持續(xù)推進(jìn)，海外市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力有望持續(xù)增強(qiáng)，驅(qū)動(dòng)我國(guó)工程機(jī)械企業(yè)海外市場(chǎng)份額不斷提升。此外，國(guó)內(nèi)工程機(jī)械市場(chǎng)在“兩新”政策驅(qū)動(dòng)下，設(shè)備更新需求有望持續(xù)釋放。疊加水利、市政等領(lǐng)域需求增長(zhǎng)，國(guó)內(nèi)工程機(jī)械需求亦有望持續(xù)復(fù)蘇。

此外，光伏產(chǎn)業(yè)處于周期底部，或需供給側(cè)加速出清。工信部針對(duì)新增產(chǎn)能的能耗水耗規(guī)定明顯趨嚴(yán)，后續(xù)或以能耗控制為抓手進(jìn)一步遏制存量產(chǎn)出，政策或?qū)⒅鸩铰涞亍Ｐ袠I(yè)各環(huán)節(jié)達(dá)成初步自律，逐步減產(chǎn)至近兩年低位，隨著行業(yè)供給側(cè)逐步出清，預(yù)計(jì)盈利或?qū)⒂兴迯?fù)。

  下跌方面，軟件、信創(chuàng)相關(guān)ETF跌約3%。

有券商表示，AI技術(shù)創(chuàng)新是國(guó)家建設(shè)科技強(qiáng)國(guó)的重點(diǎn)發(fā)力方向，更多政策紅利釋放將促進(jìn)技術(shù)迭代以及地方政府/企業(yè)信創(chuàng)需求增長(zhǎng)，而DeepSeek打破OpenAI閉源+高昂使用成本限制，通過(guò)算力創(chuàng)新實(shí)現(xiàn)AI普惠，促進(jìn)AI應(yīng)用落地加速，提振市場(chǎng)對(duì)AI技術(shù)發(fā)展前景的投資信心。隨著地緣政治影響緩和，同時(shí)國(guó)產(chǎn)替代及AI應(yīng)用落地支撐收入及利潤(rùn)加速增長(zhǎng)，軟件行業(yè)估值或?qū)⑦M(jìn)一步修復(fù)。

封面圖片來(lái)源：每日經(jīng)濟(jì)新聞