10月29日，A股三大指數(shù)悉數(shù)上漲，滬指重返4000點(diǎn)上方，創(chuàng)業(yè)板指一度漲超2%。盤面上，海南自貿(mào)區(qū)、量子科技、券商、貴金屬、光伏儲(chǔ)能等板塊領(lǐng)漲；銀行、船舶制造、零售、釀酒等板塊領(lǐng)跌。主流ETF方面，創(chuàng)業(yè)板價(jià)值ETF（159966）午后仍漲超1%，三環(huán)集團(tuán)、陽光電源、同花順、康龍化成、欣旺達(dá)等持倉股領(lǐng)漲。

10月28日，“十五五”規(guī)劃建議（以下簡稱《建議》）正式發(fā)布。政策重點(diǎn)聚焦科技自立自強(qiáng)與數(shù)據(jù)要素制度化，推動(dòng)傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)數(shù)智化升級、新興產(chǎn)業(yè)規(guī)?；l(fā)展、未來產(chǎn)業(yè)清單化突破。

中銀國際指出，從投資節(jié)奏看，《建議》對“構(gòu)建現(xiàn)代化基礎(chǔ)設(shè)施體系”與“擴(kuò)大有效投資”給出了連續(xù)而明確信號，意味著未來投資主線將呈現(xiàn)出由“傳統(tǒng)基建—新基建—產(chǎn)業(yè)升級”三階段并行的格局。短期最具把握的方向主要集中在三類：

一是以配網(wǎng)改造與新型儲(chǔ)能集采為代表的電網(wǎng)投資加速，重點(diǎn)在于提高電力系統(tǒng)韌性與智能化水平，相關(guān)設(shè)備制造、系統(tǒng)集成及能量管理軟件企業(yè)或?qū)⑹芤妫?/p>

二是工業(yè)設(shè)備更新與“機(jī)器換人”計(jì)劃持續(xù)推進(jìn)，有望帶動(dòng)智能制造裝備、工業(yè)機(jī)器人、運(yùn)動(dòng)控制系統(tǒng)、數(shù)控機(jī)床和工業(yè)軟件國產(chǎn)替代的系統(tǒng)化需求；

三是算力機(jī)房建設(shè)與能效改造并舉，國家層面提出“推進(jìn)信息通信網(wǎng)絡(luò)、全國一體化算力網(wǎng)、重大科技基礎(chǔ)設(shè)施等建設(shè)和集約高效利用”或與節(jié)能降碳目標(biāo)統(tǒng)籌實(shí)施，IDC 基礎(chǔ)設(shè)施、液冷系統(tǒng)、光模塊及算力芯片鏈條有望進(jìn)入實(shí)質(zhì)性擴(kuò)容階段。

相關(guān)ETF：

1. A股核心科技資產(chǎn)：科創(chuàng)創(chuàng)業(yè)50ETF（159783），聚焦“20CM”高彈性，覆蓋半導(dǎo)體、通信設(shè)備、電池、光伏設(shè)備等熱門科技板塊。
2. 創(chuàng)業(yè)板優(yōu)質(zhì)藍(lán)籌：創(chuàng)業(yè)板價(jià)值ETF（159966），聚焦“20CM”高彈性，主要覆蓋電池、醫(yī)療器械、光伏設(shè)備、自動(dòng)化設(shè)備等申萬二級行業(yè)。